دامیننس بیت کوین چیست و چه کاربردی دارد؟

دامیننس یا تسلط بیت کوین (Bitcoin Dominance) به درصد سهم بازار بیت‌کوین نسبت به کل بازار ارزهای دیجیتال اشاره دارد. این شاخص نشان‌دهنده میزان برتری و تسلط بیت کوین بر دیگر ارزهای دیجیتال است و به عنوان یک ابزار تحلیلی مهم برای سرمایه‌گذاران و تحلیل‌گران بازار ارزهای دیجیتال به کار می‌رود. دامیننس بیت کوین می‌تواند اطلاعات ارزشمندی درباره تمایل بازار به ریسک‌پذیری یا خرید بیت کوین ارائه دهد. به عنوان مثال، افزایش دامیننس بیت کوین معمولاً نشان‌دهنده حرکت سرمایه‌گذاران به سوی دارایی‌های امن‌تر و کاهش دامیننس ممکن است نشانه افزایش توجه به آلت‌کوین‌ها باشد. در این مقاله به این سوال اساسی پاسخ می‌دهیم که دامیننس بیت کوین چیست؟

مفهوم دامیننس (Dominance) چیست؟

دامیننس (Dominance) در بازار ارزهای دیجیتال به درصد ارزش بازار یک ارز خاص نسبت به کل ارزش بازار ارزهای دیجیتال اشاره دارد. به طور کلی، وقتی از دامیننس صحبت می‌کنیم، منظور دامیننس بیت کوین است، زیرا بیت کوین به عنوان اولین و بزرگ‌ترین ارز دیجیتال، سهم بزرگی از بازار را به خود اختصاص داده است. این شاخص نشان‌دهنده میزان تسلط بیت کوین بر بازار است و می‌تواند تصویری از جایگاه و اهمیت آن نسبت به دیگر ارزهای دیجیتال یا آلت‌کوین‌ها ارائه دهد. دامیننس با فرمول ساده‌ای محاسبه می‌شود: ارزش بازار بیت کوین تقسیم بر ارزش کل بازار ارزهای دیجیتال، که نتیجه به صورت درصدی بیان می‌شود.

بیت کوین به عنوان پیشتاز بازار ارزهای دیجیتال

دامیننس بیت کوین می‌تواند به عنوان یک ابزار تحلیلی برای درک احساسات کلی بازار مورد استفاده قرار گیرد. برای مثال، زمانی که دامیننس بیت کوین افزایش می‌یابد، این موضوع ممکن است نشان‌دهنده حرکت سرمایه‌گذاران به سمت بیت کوین به عنوان یک دارایی امن‌تر باشد. در مقابل، کاهش دامیننس بیت کوین ممکن است نشان دهد که سرمایه‌گذاران به دنبال فرصت‌های سودآورتر در آلت‌ کوین‌ها هستند و به همین دلیل به دیگر ارزهای دیجیتال توجه بیشتری دارند. این تغییرات می‌تواند به استراتژی‌های سرمایه‌گذاری در بازار ارزهای دیجیتال جهت دهد.
دامیننس همچنین می‌تواند برای ارزیابی روندهای بلندمدت در بازار مفید باشد. برای مثال، در اوایل ظهور ارزهای دیجیتال، بیت کوین دامیننس بالایی داشت و سهم بسیار زیادی از بازار را به خود اختصاص می‌داد. اما با رشد و ظهور پروژه‌های جدید و آلت‌کوین‌ها، این سهم به تدریج کاهش یافت. هرچند بیت کوین همچنان نقش غالب خود را حفظ کرده، تغییرات دامیننس می‌تواند به سرمایه‌گذاران کمک کند تا درک بهتری از پویایی‌های بازار و تغییرات احتمالی در آینده به دست آورند.

مارکت کپ (Market Cap) بازار چیست؟

مارکت کپ (Market Cap) یا ارزش بازار، معیاری است که برای اندازه‌گیری اندازه و ارزش کلی یک دارایی در بازار استفاده می‌شود. در بازار ارزهای دیجیتال، مارکت کپ به ارزش کلی یک ارز دیجیتال خاص اشاره دارد و با ضرب تعداد کل واحدهای در گردش آن ارز در قیمت فعلی آن محاسبه می‌شود. فرمول محاسبه به صورت زیر است:

مارکت کپ = تعداد کل سکه‌های در گردش × قیمت هر سکه

این شاخص به سرمایه‌گذاران و تحلیل‌گران کمک می‌کند تا ارزش نسبی ارزهای مختلف را با هم مقایسه کنند و درک بهتری از جایگاه یک ارز در کل بازار به دست آورند.

انواع مارکت کپ

مارکت کپ به سه دسته اصلی تقسیم می‌شود:
⦁ ارزهایی با مارکت کپ بزرگ، مانند بیت کوین و اتریوم، که معمولاً به عنوان دارایی‌های پایدارتر و کم‌ریسک‌تر در نظر گرفته می‌شوند.
⦁ ارزهای با مارکت کپ متوسط، که پتانسیل رشد بیشتری دارند اما همراه با ریسک بالاتر هستند.
⦁ ارزهای با مارکت کپ کوچک، که ممکن است بازدهی بالاتری داشته باشند اما به شدت نوسان‌پذیر و پرریسک هستند.

رابطه مارکت کپ و دامیننس بیت کوین

مارکت کپ و دامیننس بیت کوین به طور مستقیم با یکدیگر در ارتباط هستند و هر دو شاخص مهمی برای ارزیابی وضعیت بازار ارزهای دیجیتال به شمار می‌روند. مارکت کپ بیت کوین نشان‌دهنده ارزش کلی این ارز در بازار است، در حالی که دامیننس بیت کوین درصدی از کل مارکت کپ بازار ارزهای دیجیتال را نشان می‌دهد که به بیت کوین اختصاص دارد. به عبارت دیگر، دامیننس بیت کوین از مقایسه مارکت کپ بیت کوین با مارکت کپ مجموع ارزهای دیجیتال به دست می‌آید. اگر مارکت کپ بیت کوین به نسبت کل بازار رشد کند، دامیننس بیت کوین نیز افزایش می‌یابد.

نمودار دامیننس بیت کوین در مقایسه با آلت کوین‌ها

این رابطه می‌تواند به تحلیل احساسات و روندهای بازار کمک کند. برای مثال، زمانی که مارکت کپ بیت کوین نسبت به آلت‌کوین‌ها افزایش می‌یابد و دامیننس آن بالا می‌رود، معمولاً نشان‌دهنده این است که سرمایه‌گذاران تمایل بیشتری به نگهداری بیت کوین دارند و ممکن است به دنبال امنیت بیشتر در بازارهای پرنوسان باشند. از سوی دیگر، کاهش دامیننس بیت کوین می‌تواند نشان‌دهنده افزایش توجه به آلت‌کوین‌ها باشد، که معمولاً زمانی اتفاق می‌افتد که سرمایه‌گذاران به دنبال کسب سود از پروژه‌های جدیدتر با مارکت کپ‌های کوچک‌تر هستند.

مزایای دامیننس بیت کوین

دامیننس بیت کوین به عنوان یک شاخص تحلیلی می‌تواند به سرمایه‌گذاران در ارزیابی وضعیت بازار کمک کند و اطلاعاتی درباره رفتار کلی بازار ارائه دهد. این شاخص نقش کلیدی در تصمیم‌گیری‌های سرمایه‌گذاری و درک پویایی‌های بازار دارد.
⦁ شاخصی برای سنجش ثبات بازار: افزایش دامیننس بیت کوین معمولاً نشان‌دهنده حرکت سرمایه‌گذاران به سمت دارایی‌های امن‌تر است، به خصوص در شرایطی که بازار نوسانی و پرریسک باشد.
⦁ نمایش تسلط و اعتماد به بیت کوین: دامیننس بالای بیت کوین نشان‌دهنده اعتماد بیشتر به این ارز در مقایسه با آلت‌کوین‌ها است و می‌تواند بیانگر تسلط پایدار بیت کوین بر بازار باشد.
⦁ ابزار پیش‌بینی بازار: تغییرات در دامیننس بیت کوین می‌تواند به تحلیل‌گران کمک کند تا تغییرات احتمالی در روند آلت‌کوین‌ها و بیت کوین را پیش‌بینی کرده و استراتژی‌های خود را تنظیم کنند.
⦁ راهنمایی برای مدیریت ریسک: افزایش دامیننس معمولاً نشان‌دهنده انتقال سرمایه‌ها به سمت بیت کوین است و می‌تواند به سرمایه‌گذاران کمک کند تا ریسک‌پذیری خود را کاهش دهند.

معایب دامیننس بیت کوین

در حالی که دامیننس بیت کوین اطلاعات مفیدی ارائه می‌دهد، به تنهایی نمی‌تواند تصویر کاملی از بازار ارزهای دیجیتال ارائه دهد. تکیه زیاد بر این شاخص می‌تواند موجب تصمیمات نادرست و تحلیل‌های ناقص شود.
⦁ نادیده گرفتن رشد آلت‌کوین‌ها: دامیننس BTC ممکن است کاهش یابد به دلیل رشد آلت‌کوین‌ها، اما این به معنای تضعیف بیت کوین نیست؛ بلکه رشد سریع پروژه‌های جدید می‌تواند این برداشت را دچار انحراف کند.
⦁ عدم شفافیت درباره پویایی‌های بازار: دامیننس تنها سهم بازار بیت‌کوین را نشان می‌دهد و اطلاعاتی درباره میزان نقدینگی یا کاربرد واقعی سایر ارزها ارائه نمی‌دهد، که ممکن است تحلیلی نادرست از وضعیت بازار به دست دهد.
⦁ محدودیت در تحلیل بازارهای مختلف: شاخص تسلط یا دامیننس بیت کوین به تغییرات در بازارهای آلت‌کوین‌ها نیز وابسته است و ممکن است در بازاری که چندین ارز دیجیتال با رشد سریع روبه‌رو هستند، تصویر درستی از واقعیت بازار ارائه ندهد.
⦁ تغییرات مصنوعی: افزایش یا کاهش دامیننس بیتکوین ممکن است به دلایلی مانند عرضه یا پذیرش گسترده آلت‌کوین‌های جدید تحت تأثیر قرار گیرد که این تغییرات کاذب می‌تواند تحلیل‌ها را منحرف کند.

رابطه دامیننس بیت کوین و تتر

دامیننس بیت کوین و تتر (USDT) اغلب در واکنش به شرایط ناپایدار یا پرنوسان بازار به شکل معکوس حرکت می‌کنند. تتر به عنوان بزرگ‌ترین استیبل ‌کوین، نقشی کلیدی در جابه‌جایی سرمایه‌ها ایفا می‌کند. وقتی بازار در حال سقوط است یا سرمایه‌گذاران به دنبال محافظت از دارایی‌های خود هستند، معمولاً به تتر پناه می‌برند که باعث افزایش دامیننس تتر و کاهش دامیننس بیت کوین می‌شود. این وضعیت نشان‌دهنده کاهش تمایل به دارایی‌های ریسکی و افزایش تقاضا برای دارایی‌های امن‌تر مانند استیبل‌کوین‌ها است.

تتر و بیت کوین، دو ارز دیجیتال کلیدی در بازار رمز ارزها

از سوی دیگر، وقتی دامیننس بیت کوین افزایش می‌یابد، معمولاً نشان‌دهنده این است که سرمایه‌گذاران از استیبل ‌کوین‌ها و دیگر دارایی‌های دیجیتال به بیت کوین بازگشته‌اند و تمایل بیشتری به سرمایه‌گذاری در بیت کوین دارند. در چنین شرایطی، دامیننس تتر کاهش می‌یابد. به این ترتیب، رابطه بین دامیننس بیت کوین و تتر به سرمایه‌گذاران کمک می‌کند تا بفهمند آیا بازار در حالت ریسک‌پذیری است یا محافظه‌کاری.

رابطه دامیننس بیت کوین با دامیننس دوج کوین و سایر آلت کوین‌ها

دامیننس بیت کوین و دوج کوین یا سایر آلت‌کوین‌ها اغلب در تقابل با یکدیگر قرار دارند. وقتی دامیننس بیت کوین افزایش می‌یابد، معمولاً به این معنی است که سرمایه‌گذاران به سمت بیت کوین به عنوان یک دارایی مطمئن‌تر و معتبرتر حرکت می‌کنند، در حالی که دامیننس آلت‌کوین‌ها مانند دوج کوین کاهش می‌یابد. این پدیده معمولاً در دوره‌هایی از بازار رخ می‌دهد که عدم قطعیت یا نوسان‌های شدید وجود دارد و سرمایه‌گذاران ترجیح می‌دهند ریسک کمتری داشته باشند.

دامیننس بیت کوین و سایز ارزهای دیجیتال برتر تا سال 2024 از کوین مارکت کپ

برعکس، کاهش دامیننس بیت کوین و افزایش دامیننس آلت‌کوین‌ها، معمولاً در دوره‌هایی از بازار اتفاق می‌افتد که سرمایه‌گذاران به دنبال کسب سود از ارزهای دیجیتال کوچک‌تر با رشد سریع‌تر هستند. در این حالت، تمایل بازار به ریسک‌پذیری بیشتر می‌شود و آلت‌کوین‌ها می‌توانند سهم بیشتری از بازار را به خود اختصاص دهند.

استفاده از دامیننس در تحلیل‌ها

استفاده از دامیننس در تحلیل‌های بازار ارزهای دیجیتال می‌تواند به سرمایه‌گذاران کمک کند تا درک بهتری از روندها و احساسات بازار به دست آورند. دامیننس بیت کوین، به‌ویژه، به عنوان یک شاخص کلیدی در ارزیابی میزان تمایل سرمایه‌گذاران به بیت کوین نسبت به آلت‌کوین‌ها استفاده می‌شود. زمانی که تسلط یا دامیننس بیت کوین افزایش می‌یابد، تحلیل‌گران معمولاً این را به عنوان نشانه‌ای از محافظه‌کاری در بازار تعبیر می‌کنند، چرا که سرمایه‌گذاران در شرایط ناپایدار یا نوسانی بازار، به دنبال سرمایه‌گذاری در دارایی‌های امن‌تر مانند بیت کوین هستند. بر اساس این تحلیل، می‌توان پیش‌بینی کرد که احتمالاً ارزش آلت‌کوین‌ها کاهش خواهد یافت.
از سوی دیگر، کاهش دامیننس بیت کوین ممکن است نشان‌دهنده حرکت سرمایه‌گذاران به سمت آلت‌کوین‌ها و افزایش ریسک‌پذیری در بازار باشد. در این حالت، تحلیل‌گران می‌توانند از این شاخص برای شناسایی فرصت‌های سرمایه‌گذاری در آلت‌کوین‌هایی با پتانسیل رشد بیشتر استفاده کنند. علاوه بر این، مقایسه دامیننس بیت کوین با دامیننس سایر ارزها مانند تتر یا آلت ‌کوین‌های محبوب، می‌تواند روندهای خاصی را مشخص کند، مثل حرکت سرمایه‌گذاران از دارایی‌های امن به دارایی‌های پرریسک یا برعکس. در نتیجه، دامیننس می‌تواند به‌عنوان ابزاری مفید در تحلیل تکنیکال و تعیین استراتژی‌های معاملاتی به کار رود.

جمع‌بندی

دامیننس بیت کوین به عنوان شاخصی کلیدی در بازار ارزهای دیجیتال، نقش مهمی در درک وضعیت بازار و تحلیل روندهای سرمایه‌گذاری ایفا می‌کند. این شاخص می‌تواند به سرمایه‌گذاران کمک کند تا در شرایط مختلف بازار، رفتار بازار را پیش‌بینی کنند و استراتژی‌های مناسب‌تری اتخاذ نمایند. هرچند دامیننس بیت کوین اطلاعات ارزشمندی ارائه می‌دهد، اما تحلیل‌گران باید توجه داشته باشند که این شاخص به تنهایی نمی‌تواند تصویر کاملی از شرایط بازار ارائه دهد و استفاده از آن باید در کنار سایر ابزارهای تحلیلی باشد تا به تصمیم‌گیری‌های هوشمندانه‌تری منجر شود.

سوالات متداول

دامیننس بیت کوین چگونه محاسبه می‌شود؟ دامیننس بیت کوین از تقسیم ارزش بازار بیت کوین بر ارزش کل بازار ارزهای دیجیتال محاسبه می‌شود و به صورت درصدی بیان می‌گردد.
افزایش دامیننس بیت کوین چه معنایی دارد؟ افزایش دامیننس بیت کوین معمولاً نشان‌دهنده این است که سرمایه‌گذاران به بیت کوین به عنوان دارایی‌ای امن‌تر در شرایط نوسانی بازار گرایش پیدا کرده‌اند.
کاهش دامیننس بیت کوین چه تأثیری بر آلت‌کوین‌ها دارد؟ کاهش دامیننس بیت کوین می‌تواند نشان‌دهنده افزایش توجه به آلت‌کوین‌ها و رشد بالقوه آن‌ها در بازار باشد، زیرا سرمایه‌گذاران به دنبال ریسک‌پذیری بیشتر هستند.